التعريف
R² يقيس مدى ارتباط عوائد الصندوق بعوائد المعيار المرجعي. يتراوح من 0 إلى 1. R² عالٍ (قريب من 1) يعني الصندوق يتبع المؤشر عن كثب. منخفض يشير لإدارة نشطة حقيقية.
المعادلة
R² = 1 - (Sum of Squared Residuals / Total Sum of Squares)
مثال
An S&P 500 index fund has R-squared near 100. A hedge fund with R-squared of 30 has returns mostly independent of the market, making its beta less meaningful for risk assessment.
الأسئلة الشائعة
ما هو معامل التحديد (R²)؟
نسبة تباين العائد المفسرة بالمعيار المرجعي.
كيف يتم حساب معامل التحديد (R²)؟
معادلة شائعة لـ معامل التحديد (R²) هي: R² = 1 - (Sum of Squared Residuals / Total Sum of Squares)
لماذا معامل التحديد (R²) مهم؟
يساعد معامل التحديد (R²) المستثمرين على تقييم risk metrics واتخاذ قرارات أكثر اطلاعًا.