Definition
Theta ist ein Options-Greek, der die tägliche Erosion des Zeitwerts einer Option quantifiziert, wenn sich der Verfall nähert. Es ist negativ für Long-Optionspositionen (Sie verlieren Wert) und positiv für Short-Positionen (Sie gewinnen Wert). Theta beschleunigt sich bei Annäherung an den Verfall, besonders für ATM-Optionen.
Beispiel
Eine Option mit -0,05 Theta verliert 5 € pro Kontrakt pro Tag (bei 100 Aktien), ceteris paribus.
FAQ
Was ist Theta (Options-Greek)?
Misst, wie viel eine Option täglich durch Zeitwertverfall an Wert verliert.
Warum ist Theta (Options-Greek) wichtig?
Theta (Options-Greek) hilft Anlegern, options zu bewerten und fundiertere Entscheidungen zu treffen.
Verwandte Begriffe
Delta (Optionsgrieche)
Misst, wie viel sich ein Optionspreis bei einer 1-Dollar-Bewegung des Basiswerts ändert.
Gamma (Optionsgrieche)
Misst die Änderungsrate des Deltas bei einer 1-Dollar-Bewegung des Basiswerts.
Vega (Options-Greek)
Misst, wie stark sich ein Optionspreis bei 1% Änderung der impliziten Volatilität ändert.