Определение
Бенчмарк — это точка отсчёта для оценки результатов портфеля. Должен отражать инвестиционный стиль и активы портфеля. S&P 500 является бенчмарком для американских акций крупной капитализации.
Формула
Active Return = Portfolio Return - Benchmark Return
Пример
Фонд крупной капитализации принёс 12% против 10% у S&P 500. Превзошёл бенчмарк на 2%.
Вопросы и ответы
Что такое Бенчмарк?
Эталон, по которому измеряется эффективность инвестиций.
Как рассчитывается Бенчмарк?
Распространенная формула для Бенчмарк: Active Return = Portfolio Return - Benchmark Return
Почему Бенчмарк важно?
Бенчмарк помогает инвесторам оценивать portfolio management и принимать более обоснованные решения.