정의
소르티노 비율(Sortino Ratio)은 무위험이자율 초과수익을 하방 편차(목표 수익률 미만 변동성)로 나눈 값입니다. 샤프 비율과 달리 상승 변동성은 페널티로 보지 않아 비대칭 수익 분포를 가진 전략 평가에 적합합니다.
공식
Sortino Ratio = (Portfolio Return - Risk-Free Rate) / Downside Deviation
예시
펀드 A의 샤프비율 1.0, 소르티노비율 1.5라면, 하락 변동성보다 상승 변동성이 커서 소르티노 기준으로 더 좋은 성과입니다.
자주 묻는 질문
소르티노 비율이란 무엇인가요?
하방 변동성만 고려한 위험조정성과 지표
소르티노 비율은(는) 어떻게 계산하나요?
소르티노 비율의 일반적인 공식은 다음과 같습니다: Sortino Ratio = (Portfolio Return - Risk-Free Rate) / Downside Deviation
소르티노 비율이 중요한 이유는 무엇인가요?
소르티노 비율은(는) 투자자가 risk metrics을(를) 평가하고 더 나은 결정을 내리도록 돕습니다.