定義
金利リスクとは、市場金利の上昇に伴い債券価格が下落する可能性のことです。債券価格と利回りは逆方向に変動します。デュレーションの長い債券ほど金利リスクは大きくなります。これは、債券投資家にとって主要なリスクであり、満期前に債券を売却した場合、資本損失につながる可能性があります。
計算式
Approximate Price Change = -Duration × Yield Change
例
デュレーション10年の債券は、金利が1%上昇すると、価値が約10%減少します。
よくある質問
金利リスク とは？
金利上昇時に債券価格が下落するリスク。
金利リスク はどう計算しますか？
金利リスク の一般的な計算式は次の通りです：Approximate Price Change = -Duration × Yield Change
なぜ 金利リスク が重要ですか？
金利リスク は投資家がfixed incomeを評価し、より良い判断を行うのに役立ちます。