定義
金融における標準偏差は、一定期間における資産のリターンの変動性を測定します。標準偏差が高いほど、価格変動が大きく、リスクが高いことを示します。正規分布のリターンの場合、観測値の約68％が平均値の標準偏差1つ分以内に収まり、95％が2つ分以内に収まります。投資家は標準偏差を使用してリスクを評価し、さまざまな投資のボラティリティを比較します。ポートフォリオの最適化とリスク管理における重要なインプットです。
計算式
SD = √[Σ(Return - Average Return)² / (n-1)]
例
年間平均リターンが15％、標準偏差が20％の株式は、特定の年に-5％から35％（標準偏差1つ分の範囲）のリターンになる可能性があります。同じリターンで標準偏差が40％の別の株式は、-25％から55％のリターンになります。
よくある質問
標準偏差 とは？
リターンが平均値からどれだけ分散しているかを統計的に測る指標。
標準偏差 はどう計算しますか？
標準偏差 の一般的な計算式は次の通りです：SD = √[Σ(Return - Average Return)² / (n-1)]
なぜ 標準偏差 が重要ですか？
標準偏差 は投資家がrisk metricsを評価し、より良い判断を行うのに役立ちます。