Définition
Le delta mesure combien le prix d'une option change pour un mouvement de 1$ du sous-jacent. Les deltas des calls vont de 0 a 1 ; les deltas des puts de -1 a 0. Le delta represente egalement approximativement la probabilite d'expirer dans la monnaie.
Formule
Delta = Change in Option Price / Change in Stock Price
Exemple
Un call avec un delta de 0,60 gagnera environ 0,60$ pour chaque hausse de 1$ de l'action sous-jacente. C'est aussi une probabilite d'environ 60% d'expirer dans la monnaie.
FAQ
Qu’est-ce que Delta ?
La sensibilite d'une option aux variations de prix de l'actif sous-jacent.
Comment calcule-t-on Delta ?
Une formule courante pour Delta est : Delta = Change in Option Price / Change in Stock Price
Pourquoi Delta est-il important ?
Delta aide les investisseurs à évaluer options et à prendre de meilleures décisions.