定義
最大ドローダウンは、ピークからその後のトラフまでの最大のパーセンテージの下落幅を測定します。これは、投資家が経験する可能性のある最悪のシナリオを捉えます。ボラティリティ指標とは異なり、ドローダウンは実際の過去の損失を示します。最大ドローダウンが50％の戦略は、最悪の時期に投資家が投資額の半分を失ってから回復したことを意味します。ドローダウンは、レバレッジ戦略の評価や、大きな一時的な損失を許容できない投資家にとって特に重要です。
計算式
Maximum Drawdown = (Trough Value - Peak Value) / Peak Value x 100%
例
ポートフォリオが10万ドルから15万ドルに上昇し、その後9万ドルに下落し、最終的に20万ドルに回復した場合、最大ドローダウンは（9万ドル-15万ドル）/15万ドル= -40％となり、最終的なリターンはプラスであっても同様です。
よくある質問
最大ドローダウン (さいだいドローダウン) とは？
一定期間におけるポートフォリオ価値の最大の下落幅（ピークからトラフまで）。
最大ドローダウン (さいだいドローダウン) はどう計算しますか？
最大ドローダウン (さいだいドローダウン) の一般的な計算式は次の通りです：Maximum Drawdown = (Trough Value - Peak Value) / Peak Value x 100%
なぜ 最大ドローダウン (さいだいドローダウン) が重要ですか？
最大ドローダウン (さいだいドローダウン) は投資家がrisk metricsを評価し、より良い判断を行うのに役立ちます。