Definizione
Il Beta misura il rischio sistematico e indica come il prezzo di una azione si muove rispetto al mercato. Un beta di 1 significa che l'azione si muove con il mercato, maggiore di 1 indica una volatilita superiore a quella del mercato, e inferiore a 1 indica una volatilita inferiore.
Formula
Beta = Covariance(Stock Return, Market Return) / Variance(Market Return)
Esempio
Una azione con un beta di 1,5 dovrebbe muoversi dell'1,5% per ogni movimento dell'1% del mercato. Se il mercato sale del 10%, l'azione potrebbe salire del 15%.
FAQ
Che cos’è Beta?
Una misura della volatilita di una azione rispetto al mercato complessivo.
Come si calcola Beta?
Una formula comune per Beta è: Beta = Covariance(Stock Return, Market Return) / Variance(Market Return)
Perché Beta è importante?
Beta aiuta gli investitori a valutare risk e a prendere decisioni più informate.