Definisi
Analisis DuPont menguraikan Pulangan atas Ekuiti kepada tiga faktor: margin keuntungan (keuntungan), pusing ganti aset (kecekapan), dan leveraj kewangan. Ini mendedahkan sama ada ROE datang daripada operasi atau leveraj, membantu mengenal pasti peluang penambahbaikan.
Formula
ROE = Net Margin × Asset Turnover × Equity Multiplier
Contoh
12% ROE = margin 6% x pusing ganti 1.5x x leveraj 1.33x. ROE 12% pesaing mungkin margin 3% x pusing ganti 2.0x x leveraj 2.0x - ROE sama, model perniagaan sangat berbeza.
Soalan Lazim
Apakah Analisis DuPont?
Memecahkan ROE kepada komponen margin, pusing ganti, dan leveraj.
Bagaimana Analisis DuPont dikira?
Formula biasa untuk Analisis DuPont ialah: ROE = Net Margin × Asset Turnover × Equity Multiplier
Mengapa Analisis DuPont penting?
Analisis DuPont membantu pelabur menilai profitability dan membuat keputusan yang lebih bermaklumat.