Définition
La VaR estime la perte maximale attendue sur une période donnée avec une probabilité spécifiée. Une VaR de 1M$ à 95% sur un jour signifie qu'il y a 5% de chances de perdre plus de 1M$ en un jour.
Formule
VaR = 投资组合价值 x z分数 x 标准差 x 根号t（参数法）; 其中z = 1.65（95%置信度），2.33（99%置信度）
Exemple
Un portefeuille a une VaR journalière de 2M$ à 99%. Il y a 1% de chances de perdre plus de 2M$ en un seul jour - environ 2-3 fois par an en moyenne.
FAQ
Qu’est-ce que Valeur à Risque (VaR) ?
La perte potentielle maximale sur une période avec un niveau de confiance donné.
Comment calcule-t-on Valeur à Risque (VaR) ?
Une formule courante pour Valeur à Risque (VaR) est : VaR = 投资组合价值 x z分数 x 标准差 x 根号t（参数法）; 其中z = 1.65（95%置信度），2.33（99%置信度）
Pourquoi Valeur à Risque (VaR) est-il important ?
Valeur à Risque (VaR) aide les investisseurs à évaluer risk metrics et à prendre de meilleures décisions.